2 вида финансирования бизнеса

Полезная и понятная информация в статье: "2 вида финансирования бизнеса". Если в процессе чтения возникли вопросы, то задавайте их дежурному специалисту.

2.7 Источники финансирования бизнеса

Бизнес – разновидность экономической деятельности людей, состоящая в совершении коммерческих операций, основанных на купле-продаже, основная цель которой – получение доходов и личной выгоды. Существуют разные формы осуществления бизнеса: индивидуальное предприятие или юридическое лицо.

Так, источники финансирования бизнеса – предполагаемые или уже действующие потоки получения денежных средств. Источники финансирования делятся на внутренние – источники, принадлежащие непосредственно фирме или предпринимателю, и внешние – поступающие в распоряжение предпринимателя, так сказать, снаружи.

Тема 7. Источники финансирования бизнеса

1. Источники финансирования. Это могут быть:

  • собственные деньги или деньги партнеров
  • деньги, вырученные от продажи акций
  • прибыль, которую приносит деятельность фирмы

Бывает, что этих возможностей недостаточно.

Например, при создании акционерного общества учредителям понадобятся средства еще до того, как акции поступят в продажу: нужно напечатать акции, сделать им соответствующую рекламу, зарегистрировать фирму, снять помещение под офис. Или: фирма работает и приносит прибыль; в какой-то момент владельцы принимают решение расширить дело, но одной только прибыли не хватает, чтобы финансировать это мероприятие.

Все источники финансирования в бизнесе можно разделить на внутренние и внешние.

2. Внутренние источники финансирования – источники, которые есть у самой фирмы.

2.1. Прибыль – главный внутренний источник финансирования фирмы.

Прибыль фирмы («П») — это разница между ее доходами (для простоты будем считать, что они равны выручке от реализации продукции — «Д») и затратами («3») или себестоимостью продукции («С»): П = Д — 3, или П = Д — С.

Поскольку Д = Ц х К и С = С/ед х К, где «Д» — доход фирмы (в нашем случае — выручка от реализации продукции); «Ц» — цена продукции; «К» — объем ее реализации; «С/ед» — себестоимость единицы продукции, мы можем записать следующую формулу: П = К(Ц-С/ед).

Теперь нетрудно разобраться, от чего зависит величина прибыли фирмы.

Во-первых, от цен на ее товары «Ц». При постоянных затратах и заданном объеме реализации продукции прибыль растет с ростом цены.

Во-вторых, от затрат на единицу продукции — «С/ед». При заданных объеме реализации и цене снижение себестоимости единицы продукта приводит к увеличению прибыли.

В-третьих, от объема реализации продукции — «К». Можно добиться роста прибыли, не меняя цену и себестоимость единицы продукта, но увеличив объем производства и реализации товаров.

2.2 Валовая и остаточная прибыль

Величину «П» в формуле П = Д — С (3), экономисты называют валовой, или общей прибылью. Часть этой прибыли пойдет в уплату налогов государству. Какая-то сумма, возможно, будет выплачена банку в виде процентов.

[3]

Сумма, которая останется после того, как из валовой прибыли «П» мы вычтем все перечисленные суммы, называется остаточной, или чистой прибылью. Она может быть использована для финансирования бизнеса: на строительство новых зданий или перестройку старых, покупку новых машин, оборудования, компьютеров или даже проведение серии научных исследований. Из нее получают свои дивиденды акционеры (если речь идет об акционерном обществе). Часть остаточной прибыли предприниматель может израсходовать на стимулирование работников, выплачивая им премии сверх заработной платы. Какие-то средства будут потрачены на рекламу, на благотворительные цели, наконец, на личные нужды самого предпринимателя (если говорить об индивидуальном предприятии).

2.3 Проблема запасов

Разумно распорядиться остаточной прибылью — важная задача предпринимателя. На примере с магазином видно, что, чем больше скорость оборота, тем выше прибыль. С другой стороны, фирме приходится чаще закупать товары для продажи. У менеджера может возникнуть идея увеличить запасы — расширить склады, приобрести складское оборудование, потратив на это часть прибыли. Возможно, это и будет полезно для бизнеса, но следует помнить, что деньги, вложенные в запасы, выпадают из оборота на время хранения товаров и, следовательно, не приносят прибыли. Всегда есть риск, что запасы останутся нераспроданными и фирма потеряет на этом — чем больше запас, тем больше риск. Поэтому менеджер может быть более дальновидным, поддерживая запасы на минимально необходимом уровне, и предложить владельцам фирмы потратить эту сумму на другие цели, например на проведение маркетинговых исследований.

3. Внешние источники финансирования

3.1. Другие фирмы. Фирма, испытывающая недостаток в средствах, может найти партнеров, у которых такие же проблемы. Создавая совместный бизнес, партнеры получают возможность расширить свои финансовые ресурсы за счет эффекта экономии на масштабе.

3.2 Продажа акций — тоже способ привлечь финансы извне, и это очень важный источник финансирования, так как у фирмы могут насчитываться сотни и тысячи акционеров.

Банки. Если фирма не может или не хочет искать дополнительные средства для своего развития, объединяясь с другими фирмами, она одалживает их в банке. Банк выдает фирме средства на какой-то конкретный срок. Банк берет плату за свои услуги — платность кредита. Банк требует от фирмы гарантий (обеспечения кредита). Фирма тоже может застраховаться на случай банкротства или, скажем, стихийного бедствия. Такая страховка может послужить гарантией и для банка. Кредит — важный внешний источник финансирования деятельности фирм. Он играет очень большую роль в современном бизнесе. Его преимущества — быстрота, доступность и гибкость.

Торговый (или товарный) кредит. Его предоставляют друг другу сами фирмы в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Похожие сделки совершаются между фирмами розничной торговли и населением. Это — покупка товаров в рассрочку.

Государство. Есть несколько форм государственного бюджетного финансирования.

Государство выделяет средства предприятиям государственного сектора в виде прямых капитальных вложений. Предприятия государственного сектора принадлежат государству. Это означает, что государству принадлежит и прибыль от их деятельности.

Государство может также предоставлять фирмам свои средства в виде субсидий. Это — частичное финансирование деятельности фирм. Субсидии могут выдаваться и государственным, и частным фирмам.

Главное отличие государственного финансирования от банковского кредита в том, что фирма получает средства от государства бесплатно и безвозвратно. Это означает, что фирма не должна возвращать сумму, полученную от государства, и не должна выплачивать за нее проценты.

Еще одна форма государственного финансирования деятельности фирм — это государственный заказ. Государство заказывает фирме изготовление той или иной продукции и объявляет себя ее покупателем. Например, если в стране железные дороги принадлежат государству, оно может заказывать частной фирме вагоны и локомотивы и закупить всю партию. Государство здесь не финансирует затраты, а заранее обеспечивает фирме доход от продажи товаров.

Читайте так же:  Судебная практика по делам о лишении водительских прав

2.7 Основные источники финансирования бизнеса

Слова бизнес и предпринимательство в русском языке часто используются как синонимы. Но это не одно и то же. В деятельности бизнесмена и предпринимателя есть сходства и различия. Сходством является цель извлечения собственной выгоды от того или иного вида коммерческой деятельности. Отличия в способе организации этой деятельности. Если предприниматель воплощает собственные новые идеи бизнеса в жизнь, то бизнесмен покупает готовый бизнес или создаёт нечто подобное уже существующему. И начинающему бизнесмену, и тому, чей бизнес процветает необходимо финансирование — снабжение бизнеса деньгами и финансовыми ресурсами.

Различают внутренние и внешние источники финансирования. Внутренние источники формируются в результате хозяйственной деятельности предприятия. К ним относятся прибыль и амортизационные отчисления (средства, накапливаемые для ремонта или замены изношенного оборудования). Амортизационные отчисления включены в себестоимость продукции и входят в цену за единицу товара. К внутренним источникам также относится доход от реализации неиспользуемых активов. К примеру, если у бизнесмена имеется свободное помещение он может сдавать его в аренду, а доход вложить в бизнес. Роль внутренних источников для предприятия велика, поскольку они определяют способность фирмы к самофинансированию.

Однако внутренние источники оказываются недостаточными для наращивания необходимого объёма производства, тогда бизнесмен ищет средства из внешних источников. Самым распространенным из них является банковский кредит. Кроме того, бизнесмен может привлечь займы, средства страховых фондов и инвестиционных компаний. Одним из способов увеличения собственных средств производителя является безвозмездная помощь государства в форме субсидирования малого бизнеса. Предприятия могут увеличить финансирование и за счёт эмиссии ценных бумаг (выпуска акций и облигаций).

Стоит иметь ввиду то, что, выбирая тот или иной источник финансирования, бизнесмен должен делать прогноз изменений в составе капитала фирмы. Привлечение большого объёма внешнего финансирования приводит к снижению независимости и контроля производителя над своим предприятием. Тогда как внутреннее финансирование делает предприятие независимым и упрощает управление им.

2 вида финансирования бизнеса

07.06.2019

5 июня Что порешать по физике

30 мая Решения вчерашних ЕГЭ по математике

Какие ис­точ­ни­ки фи­нан­си­ро­ва­ния биз­не­са ука­за­ны в тексте? Укажите два вида. На основе текста приведите к каждому из них по два примера.

Прочитайте текст и выполните задания 21—24.

При анализе решений, принимаемых относительно структуры капитала, очень важно различать внутренние и внешние источники финансирования. Внутреннее финансирование развития фирмы обеспечивается за счёт её доходов. Оно включает такие источники, как нераспределённая прибыль, начисленная, но не выплаченная заработная плата. Если фирма инвестирует полученную прибыль в строительство нового здания или покупку оборудования, то это пример внутреннего финансирования. К внешнему финансированию менеджеры корпорации обращаются тогда, когда они привлекают средства кредиторов или акционеров. Если корпорация финансирует приобретение нового оборудования или строительство предприятия за счёт средств от выпуска облигаций или акций, то это пример внешнего финансирования.

Специфика внутреннего и внешнего финансирования деятельности компании сказывается и на особенностях принимаемых финансовых решений. Для акционерной компании, занимающей устойчивую позицию в своём бизнесе и не намеревающейся существенно её расширять с привлечением значительных средств, решения по финансовым вопросам принимаются, что называется, в рабочем порядке и почти автоматически. В этом случае финансовая политика заключается в проведении прежде всего вполне определённой дивидендной политики, устанавливающей, например, регулярность выплат акционерам в виде дивидендов одной трети (или иной части) прибыли. Кроме того, финансовая политика затрагивает поддержание кредитной линии банка, т.е. обеспечение сложившихся стабильных потребностей корпорации в кредитных ресурсах. От менеджеров обычно требуется меньше времени и усилий для принятия такого рода решений по внутреннему финансированию, чем в случае внешнего финансирования; они не требуют и столь тщательного рассмотрения.

Если корпорация привлекает из внешних источников средства, которые могут понадобиться для масштабного расширения её бизнеса, управленческие решения оказываются более сложными и требуют, соответственно, больших затрат времени. Внешние инвесторы обычно хотят видеть детальные планы использования своих средств, а также хотят убедиться, что инвестиционные проекты компаний обеспечат денежные поступления, достаточные для покрытия расходов и получения прибыли. Они тщательно изучают планы корпорации и относятся к перспективам успеха более скептически, чем её менеджеры. Таким образом, использование внешнего финансирования ставит компанию в тесную зависимость от рынка капиталов, выход на который связан с более высокими требованиями к инвестиционным планам корпорации, чем использование источников внутреннего финансирования.

Опираясь на обществоведческие знания, объясните смысл понятия «предпринимательство». Какие два на­прав­ле­ния фи­нан­со­вой по­ли­ти­ки ак­ци­о­нер­ной компании, не пла­ни­ру­ю­щей су­ще­ствен­но­го рас­ши­ре­ния производства, на­зва­ны в тексте? Какое су­ще­ствен­ное от­ли­чие ис­поль­зо­ва­ния внеш­не­го фи­нан­си­ро­ва­ния от ис­поль­зо­ва­ния внут­рен­не­го фи­нан­си­ро­ва­ния рас­смот­ре­но авторами?

Правильный ответ дол­жен со­дер­жать сле­ду­ю­щие элементы:

1) Объяснение понятия, например:

— самостоятельная инициативная деятельность, направленная на систематическое получение прибыли, которая осуществляется на свой страх и риск лицом, зарегистрированным в установленном законом порядке.

2) ответ на пер­вый во­прос (два направления):

— про­ве­де­ние определённой ди­ви­денд­ной по­ли­ти­ки;

— под­дер­жа­ние кре­дит­ной линии банка;

(В слу­чае ука­за­ния обу­ча­ю­щим­ся толь­ко од­но­го из двух на­прав­ле­ний ответ на пер­вый во­прос не за­счи­ты­ва­ет­ся при оценивании.)

3) ответ на вто­рой во­прос (отличие):

— ис­поль­зо­ва­ние внеш­не­го фи­нан­си­ро­ва­ния ста­вит ком­па­нию в тес­ную за­ви­си­мость от рынка капиталов, выход на ко­то­рый свя­зан с более вы­со­ки­ми тре­бо­ва­ни­я­ми к ин­ве­сти­ци­он­ным пла­нам корпорации, чем ис­поль­зо­ва­ние ис­точ­ни­ков внут­рен­не­го фи­нан­си­ро­ва­ния / если кор­по­ра­ция при­вле­ка­ет из внеш­них ис­точ­ни­ков средства, ко­то­рые могут по­на­до­бить­ся для мас­штаб­но­го рас­ши­ре­ния её бизнеса, управ­лен­че­ские ре­ше­ния ока­зы­ва­ют­ся более слож­ны­ми и требуют, соответственно, боль­ших за­трат времени.

Ответы на во­про­сы могут быть при­ве­де­ны в иных близ­ких по смыс­лу формулировках.

2 вида финансирования бизнеса

Финансовые характеристика бизнес-плана определяются особенностями проектируемой деятельности, среди которых принадлежность к определенной отрасли, масштабы производства, применяемые технологии, уровень механизации, организационно-правовая форма деятельности и др. Вместе с тем, важно, чтобы в процессе бизнес-планирования нашли отражение интересы предполагаемых кредиторов или инвесторов. Для того, чтобы переговоры с ними были успешными, необходимо хотя бы в общем виде представлять, в чем состоят их ожидания.

НОРМАТИВНЫЕ АКТЫ • 1. Гражданский Кодекс Российской Федерации (первая, вторая, четвертая • части) • 2. Федеральный закон от 26. 10. 2002 г. № 127 -ФЗ (ред. от 02. 07. 2013) «О • несостоятельности (банкротстве)» • 3. Федеральный закон «О финансовой аренде (лизинге)» № 164 -ФЗ от 29 • октября 1998 г. (с изменениями и дополнениями). • 4. Федеральный закон от 02. 07. 2010 N 151 -ФЗ (ред. от 23. 07. 2013) «О • микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях» • 5. Указ Президента РФ от 10. 07. 2008 N 1052 (ред. от 14. 01.
Стоимость открытия бизнеса зависит не только направления, но и формы предпринимательства. В ряде ситуаций достаточно лишь небольшой суммы для регистрации бизнеса, в качестве офиса можно использовать как собственную квартиру, так и гараж, а инструментами развития станут персональные мобильные устройства. Такой вариант особенно распространен среди фрилансеров и людей, занимающихся интернет проектами.

Читайте так же:  Больничный лист по уходу за ребенком

Где взять деньги – основные формы источников финансов

Собственные относятся к средствам, которые вкладываются в бизнес собственником предприятия прямо либо опосредованно через нераспределенную прибыль (в случае уже действующего предприятия). Вложения могут осуществляться в форме внесения средств собственником в уставной фонд предприятия или путем выпуска акций.
На любом предприятии, компании, во время открытия любого бизнеса, после возникновения задачи или составление какого-либо проекта, а также принятия решения о том, что реализация будет целесообразна и принесет выгоду, встает логичный вопрос: где найти источники финансирования? Конечно, есть множество альтернатив. Давайте разберемся, какой вариант более предпочтителен.

Развитие технологий заставляет все большее количество людей задумываться о собственном бизнесе, так как рабочих мест ежедневно становятся меньше, даже специалистов и профессионалов вытесняют роботы. Главными вопросами при открытии бизнеса являются: идея и средства для старта. О том, как и где можно привлечь капитал, описано в данной статье. При выборе способа финансирования целесообразно обращаться к проверенным источникам и проверенным инвесторам.Выбирая источники финансирования бизнес-идей, большинство предпринимателей не учитывают, что инвестиции необходимы не только на этапе открытия, а и на протяжении всего процесса жизнедеятельности созданного предприятия. Хотите, чтобы проект был успешным и долгосрочным — изучите способы изыскания средств!

[2]

Перед тем как рассмотреть финансирование действующего бизнеса, посмотрим, как отражается процесс финансирования в бизнес-плане вновь создаваемого предприятия.
Сегодня предлагаем вашему вниманию статью на тему: «2 вида финансирования бизнеса». Мы постарались в полной мере раскрыть тему и объяснить все доступным языком. Все свои вопросы вы можете задавать в комментариях к статье. Наш эксперт будет оперативно на них отвечать.

ДОПОЛНИТЕЛЬНАЯ ЛИТЕРАТУРА • 1. Инновационное предпринимательство. Учебник. Под ред. В. Я. Горфинкеля, Т. Г. Попадюк. М. : Юрайт, 2013. – 523 с. • 2. Морозко Н. И. Финансовый менеджмент: Учебное пособие / ЭБС ZNANIUM — Москва: ООО «Научно-издательский центр ИНФРА-М», 2014 — 224 с. • 3. Проскурин В. К. Анализ и финансирование инновационных проектов. • Учебное пособие. М. : Вузовский учебник: ИНФРА-М, 2014 — 112 с. • 4. Корпоративные финансы. Учебник для вузов. Под ред. М. Романовского и А. Вострокнутовой. СПб. : Издательский дом Питер, 2013 – 592 с. • 5. Финансовый менеджмент: Учебник / НИУ ВШЭ; колл. авторов; под • ред. Н. И. Берзона, Т. В. Тепловой. — М. : Кнорус, 2013. — 656 с. • 6. Финансовое обоснование стратегических решений в российских • корпорациях/ Е. Н. Лобанова, В. П. Тема 1. Организационные формы финансирования бизнеса: факторы, механизмы и инструменты. • План лекции • 1. 1. Финансирование бизнеса как система: понятие и принципы. Финансирование бизнеса как процесс распределения и использования финансовых ресурсов. • 1. 2. Правовая база процессов финансирования предприятий. • 1.

Вы можете получить бесплатную консультацию по телефону прямо сейчас. Мы работаем 24 часа в сутки, 7 дней в неделю. Ждем звонка! В современном мире человека постоянно окружают разного рода бизнесы. Большинство из них создаются самыми простыми людьми, у которых появилась идея. Реализация ее могла потребовать длительного времени. Иногда стоящий проект быстро превращается в прибыльное дело. Один экономист как-то сказал: «Ищете идею для бизнеса? Найдите в окружающей среде то, что вас не устраивает». Именно так в свое время появились биотуалеты на улицах, кафе с возможностью выноса заказа и многое другое.

В идеале эффективный и прибыльный бизнес — самоокупаемый и не требующий привлечения затрат со стороны. Однако на первых порах и в период расширения сферы деятельности сложно обойтись без внешних видов финансирования — далее о каждом из них в подробностях.
Внутренние источники — это источники поступления денежных средств, которые образованы за счет результатов предпринимательской деятельности. Это могут быть доходы от реализации продуктов, реализации имущества. Валовая прибыль распределяется на два вида финансирования: возмещение издержек производства и остаточная (чистая) прибыль. Возмещение издержек производства является связанным финансированием, так как денежные средства распределяются по определенным направлениям расходов. Остаточная прибыль — это прибыль, которая остается в фирме после уплаты налога. Чистая прибыль используется предпринимателем для оплаты разных расходов в фирме, кроме расходов на издержки.

Последним разделом любого бизнес-плана всегда выступает финансовый план. Он несет в себе информацию, крайне важную как для будущего предприятия, так и для потенциальных кредиторов (инвесторов) данного проекта.
Привлеченные безвозмездные: · Виды государственного финансирования (субсидии и дотации); · Спонсорская помощь; · Гранты и прочее.

Наиболее жестким источником финансирования нового предприятия можно считать банковские кредиты. Во-первых, потому, что банки при кредитовании требуют достаточно высоких гарантий, в том числе в форме залога имущества, а также в форме собственного частичного участия заемщика в финансировании проекта. Во-вторых, для предотвращения риска неплатежей банки не кредитуют низколиквидные активы, такие как, например, запасы, дебиторскую задолженность и даже готовую продукцию. преимущественно кредиты предоставляются для формирования необоротных активов.Распространенная среди субъектов хозяйственной деятельности практика — привлечение заемных денег. Чтобы сохранить право полноценно распоряжаться собственным бизнесом, большинство предпринимателей берут ссуды, кредиты, займы.

Как открыть свою компанию с нуля – от идеи до старта

Видео (кликните для воспроизведения).

Регулируется статьей 665-670 ГК РФ, ФЗ от 29 октября 1998 года №164-ФЗ «О лизинге», ФЗ от 8 февраля 1998 года №16-ФЗ «О присоединении Российской Федерации к конвенции о международном финансовом лизинге».

Менее жестким источником финансирования являются инвестиции, когда средства финансирования передаются на условиях участия в прибылях.

Читайте так же:  Бизнес-план парикмахерской расчеты, документы

Для Вашего удобства мы храним все файлы в формате Word, текст можно распечатать, редактировать или использовать по Вашему усмотрению. ФИНАНСИРОВАНИЕ БИЗНЕСА ТЕМА 1. ОРГАНИЗАЦИОННЫЕ ФОРМЫ ФИНАНСИРОВАНИЯ БИЗНЕСА: ФАКТОРЫ, МЕХАНИЗМЫ И ИНСТРУМЕНТЫ. ДЕМИНА ОЛЬГА ВАЛЕРЬЕВНА [email protected]

Данный термин означает снабжение (обеспечение) предпринимательской деятельности денежными ресурсами. Зависимо от места возникновения материальных средств различают внутреннее и внешнее финансирование.

С появлением новых технологий и возрастанием потребностей людей в комфорте и роскоши растет и количество видов бизнеса. Перечислять сферы и направления можно бесконечно, акцентируем внимание на основных из них:

  • автобизнес;
  • туризм и транспорт;
  • оптово-розничная торговля;
  • ремонтные и строительные работы;
  • сельское хозяйство;
  • развлечения и хобби;
  • образование;
  • красота и здоровье и другие.

Венчурные предприниматели должны привлечь средства от инвесторов и направить их на финансирование высоко рисковых проектов. Затем они ищут венчурные проекты, готовые для реализации. Из них 1-7 не окупаются, либо же просто закрываются; два (8,9) окупаются, но не дают дохода; 1 (10) окупается и дает сверхприбыль.
Лизинг — комплексная форма финансового кредитования, основанная на предоставлении основных фондов в аренду с последующим выкупом.

Где найти инвестиции в стартовый капитал?

ОСНОВНАЯ ЛИТЕРАТУРА • 1. Лукасевич И. Я. Финансовый менеджмент: Учебник / И. Я. Лукасевич; — 3 -е изд. , испр. — М. : Национальное образование, 2013. — 768 с. • 2. Финансовый менеджмент: учебник для студ. вузов, обуч. по спец. «Финансы и кредит», «Бух. учет, анализ и аудит» / Е. И. Шохин [и др. ] ; под • ред. Е. И. Шохина. — 4 -е изд. , стер. — М. : Кнорус, 2012. — 475 с. Установите со­от­вет­ствие между ис­точ­ни­ка­ми фи­нан­си­ро­ва­ния биз­не­са и ти­па­ми источников: к каж­дой позиции, дан­ной в пер­вом столбце, под­бе­ри­те со­от­вет­ству­ю­щую по­зи­цию из вто­ро­го столбца.

Многие из них уже частично или полностью перешли на онлайн платформу. При выборе направления стоит руководствоваться не только рентабельностью, но и личным интересом. К делу надо испытывать искренний интерес, гореть им и стремиться вывести предприятие на качественно новый уровень по доходности и перспективам развития.

Форма и наполнение финансового плана всегда зависят от контактной аудитории, которая будет в перспективе читать данный бизнес-план. Если последний рассматривают в качестве внутреннего документа, то в его основе будет определение необходимых сумм и источников финансирования бизнеса, коэффициентов его прибыльности. Если же документ создается для привлечения внешних инвесторов, нацеленных на финансирование бизнеса, то в этом случае подробно следует провести расчет и анализ краткосрочной ликвидности, которая отражает платежеспособность предприятия и выступает показателем обеспеченности кредита, и только после этого производить расчет прибыльности проекта.

Финансирование бизнеса. Источники финансирования.

Финансирование бизнеса – это снабжение деньгами (финансовыми ресурсами) или выделение денег (финансовых ресурсов) на что-либо.

В тех случаях, когда финансирование имеет своей целью получение прибыли от этого снабжения (выделения), оно превращается в инвестирование (или инвестиционное финансирование). Инвестиционное финансирование, как правило, направлено на поддержку имиджа, рейтинга, рентабельности компании. По своей сути, инвестиционный тип финансирования призван привлечь другой тип – торговое финансирование, то есть непосредственную поддержку капитала фирмы.

В более широком понимании этого понятия можно выделить следующие виды финансирования:

  • платное (возмездное) – кредиты, ссуды, аренды, займы;
  • бесплатное (безвозмездное) – дар, пожертвование, дотация, грант, субсидия т.д.

Виды источников финансирования.

Все источники финансирования в бизнесе можно разделить на внешние и внутренние.

Внутренним источником называют личную собственность компании. Во-первых, это прибыль, то есть разница между доходами компании и себестоимостью товара или затратами. Различают валовую прибыль (т.е. общую прибыль, без учета налогов) и остаточную прибыль (т.е. чистую прибыль, оставшуюся после вычета всех расходов). Во-вторых, это разумное распределение запасов. Вовремя закупленный или проданный товар позволяет извлечь дополнительную прибыль.

Внешних источников финансирования существует множество:

  • другие компании (элемент партнерства – один из основных в бизнесе);
  • акции (продажа акций позволяет привлечь финансовые ресурсы вне фирмы);
  • банки (кредиты – самые популярные источники финансирования);
  • товарные кредиты (или торговые кредиты – такой вид кредита, который дает не банк, а другая фирма в виде товара);
  • государство (бюджетное финансирование или государственный заказ).

Talkin go money

2.7 Основные источники финансирования бизнеса . ЕГЭ по ОБЩЕСТВОЗНАНИЮ (none 2019).

Если у вашего бизнеса нет баланса Apple, в конечном итоге вам, вероятно, понадобится доступ к капиталу. На самом деле даже многие компании с крупными капиталами регулярно просят вливания капитала для выполнения краткосрочных обязательств. Для малого бизнеса жизненно важно найти правильную модель финансирования. Возьмите деньги из неправильного источника, и вы можете потерять часть своей компании или оказаться запертыми на условиях погашения, которые надолго ухудшают ваш рост в будущем.

Долговое финансирование Долговое финансирование для вашего бизнеса — это то, что вы понимаете лучше, чем вы думаете. У вас есть ипотечный кредит или автокредит? Оба они являются формами долгового финансирования. Для вашего бизнеса это работает одинаково. Долговое финансирование поступает от банка или другого кредитного учреждения. Хотя частные инвесторы могут предложить его вам, это не является нормой.

Вот как это работает. Когда вы решаете, что вам нужен кредит, вы направляетесь в банк и заполняете заявку. Если ваш бизнес находится на самых ранних стадиях развития, банк проверяет ваш личный кредит.

Для предприятий, имеющих более сложную корпоративную структуру или существовавших в течение длительного периода времени, банки будут проверять другие источники. Одним из наиболее важных является бизнес Dun & Bradstreet (D & B). D & B — самая известная компания для составления кредитной истории на предприятиях. Наряду с вашей кредитной истории бизнеса, банк захочет изучить ваши книги и, вероятно, завершить другие due diligence. Перед тем, как подать заявку, убедитесь, что все деловые документы завершены и организованы. Если банк одобрит ваш запрос на получение кредита, он установит условия оплаты, включая проценты.

Если процесс звучит так же, как процесс, который вы прошли много раз, чтобы получить банковский кредит, вы правы.

Преимущества финансирования долга Кредитное учреждение не имеет контроля над тем, как вы управляете своей компанией, и у нее нет собственности. Как только вы окупите кредит, ваши отношения с кредитором заканчиваются. Это особенно важно, так как ваш бизнес становится более ценным.

Проценты, которые вы платите по долговому финансированию, не подлежат налогообложению в качестве коммерческих расходов, и, наконец, ежемесячный платеж, а также разбивка платежей являются известными расходами, которые могут быть точно включены в ваши модели прогнозирования.

Читайте так же:  Как можно пригнать авто из европы без растаможки возможные варианты, ответственность за нарушение за

Недостатки в финансировании задолженности Однако долговое финансирование для вашего бизнеса имеет некоторые недостатки. Добавление платежа по долгам на ваши ежемесячные расходы предполагает, что вы всегда будете иметь приток капитала для покрытия всех деловых расходов, включая оплату долга. Для небольших или ранних компаний, которые часто далеки от определенных. Во-вторых, после недавнего спада кредитование малого бизнеса существенно замедлилось. Несмотря на то, что он улучшается, получение долгового финансирования по-прежнему непросто, если вы не обладаете достаточной квалификацией.

Администрация малого бизнеса США работает с определенными банками для кредитования малого бизнеса. Часть кредита гарантируется кредитом и полной верой правительства Соединенных Штатов. Эти кредиты, предназначенные для снижения риска для кредитных учреждений, позволяют владельцам бизнеса, которые в противном случае не могут быть квалифицированы, получать долговое финансирование. Вы можете найти более подробную информацию об этих и других займах SBA на веб-сайте SBA.

Финансирование акционерного капитала Если вы когда-либо смотрели хит-серию ABC, «Shark Tank», у вас может быть общее представление о том, как работает акционерное финансирование. Финансирование собственного капитала происходит от инвесторов, которые часто называют венчурными капиталистами или ангельскими инвесторами. Венчурный капиталист часто является твердым, а не отдельным человеком.

[1]

Фирма имеет партнеров и команды юристов, бухгалтеров и инвестиционных консультантов, которые выполняют должную осмотрительность по любым потенциальным инвестициям. Предприятия венчурного капитала часто занимаются крупными инвестициями (3 млн. Долл. США и более), и, следовательно, процесс идет медленно, и сделка зачастую сложна.

Ангельские инвесторы, напротив, обычно являются богатыми людьми, которые хотят инвестировать меньшую сумму денег в единый продукт вместо того, чтобы строить бизнес. Они идеально подходят для кого-то, такого как разработчик программного обеспечения, которому нужна капитальная инфузия для финансирования развития его или ее продукта. Ангельские инвесторы движутся быстро и хотят простых условий.

Преимущества финансирования акционерного капитала Самое большое преимущество в том, что вам не нужно возвращать деньги. Если ваш бизнес вступает в банкротство, ваш инвестор или инвесторы не являются кредиторами. Они являются собственниками вашей компании, и из-за этого их деньги теряются вместе с вашей компанией. Во-вторых, вам не нужно ежемесячно производить платежи, поэтому на операционные расходы часто приходится больше наличных денежных средств. Наконец, инвесторы понимают, что для создания бизнеса требуется время. Вы получите деньги, которые вам нужны, без давления, чтобы увидеть ваш продукт или бизнес в течение короткого промежутка времени.

Недостатки финансирования акционерного капитала Как вы относитесь к новому партнеру? Когда вы привлекаете акционерное финансирование, это предполагает отказ от владения частью вашей компании. Чем меньше и рискованнее инвестиции, тем больше будет интерес, который хочет инвестор. Возможно, вам придется отказаться от 50% или более от вашей компании, и если вы позже не построите сделку по покупке доли инвестора, этот партнер будет получать 50% вашей прибыли на неопределенный срок.

Вам также придется проконсультироваться со своими инвесторами перед принятием решений. Ваша компания больше не принадлежит вам, и если у инвестора более 50% вашей компании, у вас есть босс, которому вы должны ответить.

Мезонин Капитал Положитесь на позицию кредитора на мгновение. Кредитор ищет наилучшую стоимость за свои деньги по сравнению с наименьшим количеством риска. Проблема с долговым финансированием заключается в том, что кредитор не может участвовать в успехах бизнеса. Все, что он получает, это деньги обратно с интересом, принимая на себя риск дефолта.Эта процентная ставка не будет обеспечивать впечатляющую отдачу от инвестиционных стандартов. Вероятно, он будет предлагать однозначные возвращения.

Межанинский капитал часто сочетает в себе лучшие черты справедливости и долгового финансирования. Хотя для такого типа финансирования бизнеса нет установленной структуры, долговой капитал часто дает кредитным организациям право конвертировать кредит в акционерный капитал компании, если вы не погасите кредит вовремя или в полном объеме.

Преимущества Mezzanine Capital Этот вид кредита подходит для новой компании, которая уже демонстрирует рост. Банки не хотят предоставлять кредиты компании, у которой нет финансовых данных. Forbes сообщает, что банковские кредиторы часто ищут не менее трех лет финансовых данных, но у нового бизнеса может не хватить столько данных. Добавив опцион на покупку доли в компании, банк имеет больше защитной сети, что упрощает получение кредита.

Мезонинный капитал рассматривается как собственный капитал на балансе компании. Выявление справедливости, а не долговых обязательств делает компанию более привлекательной для будущих кредиторов. Наконец, мезонинный капитал часто предоставляется очень быстро с небольшой должной осмотрительностью.

Недостатки Mezzanine Capital Во-первых, купон или процент часто выше, поскольку кредитор рассматривает компанию как высокий риск. Мезонинный капитал, предоставляемый бизнесу, который уже имеет обязательства по долговым обязательствам или долевым обязательствам, часто подчиняется этим обязательствам, увеличивает риск того, что кредитор не будет погашен. Из-за высокого риска кредитор может захотеть получить от 20 до 30% прибыли. Наконец, очень похоже на собственный капитал, риск потери значительной части компании очень реальный.

Обратите внимание, что мезонинный капитал не является стандартным как долговое или акционерное финансирование. Сделка, а также профиль риска / вознаграждения будут специфичны для каждой стороны.

Забалансовый лист Подумайте о своих личных финансах на минуту. Что делать, если вы подали заявку на новую ипотечную недвижимость, и вы обнаруживаете способ создания юридического лица, которое забирает ваш кредитный кредит, кредитную карту и автомобильную задолженность с вашего кредитного отчета? Предприятия могут это сделать.

Внебалансовое финансирование не является кредитом. Это прежде всего способ держать крупные покупки (долги) на балансе компании, что делает компанию более сильной и менее долговой. Например, если компании понадобилось дорогостоящее оборудование, она могла бы арендовать ее вместо покупки или создать объект специального назначения (SPE) — одно из этих «альтернативных семей», которое провело бы покупку на своем балансе. Компания-спонсор часто перекапитализует SPE, чтобы сделать ее привлекательной, если SPE нужен кредит для обслуживания долга.

Внебалансовое финансирование строго регламентируется, и правила учета по GAAP определяют его использование. Этот тип финансирования не подходит большинству предприятий, но может стать вариантом для малых предприятий, которые растут в гораздо более крупные корпоративные структуры.

Читайте так же:  Обгон на регулируемых перекрестках

Семья и друзья Если ваши потребности в финансировании относительно невелики, сначала используйте менее формальные средства финансирования.Семья и друзья, которые верят в ваш бизнес, могут предложить простые и выгодные условия погашения в обмен на создание модели кредитования, аналогичную некоторым более формальным моделям. Например, вы могли бы предложить им акции в вашей компании или вернуть их так же, как и сделку по долговому финансированию, в которой вы будете получать регулярные платежи с процентами.

Итог Когда вы можете избежать финансирования из официального источника, который обычно будет более выгодным для вашего бизнеса. Если у вас нет семьи или друзей со средствами для помощи, долговое финансирование, вероятно, является самым простым источником средств для малого бизнеса. Поскольку ваш бизнес растет или достигает более поздних этапов разработки продукта, могут стать варианты финансирования акций или мезонинного капитала. Когда дело доходит до финансирования и как это повлияет на ваш бизнес, меньше всего.

Какие источники финансирования бизнеса есть? Внутренние и внешние

Для бизнеса, как начинающего, так и уже развитого, предприниматели ищут источники финансирования. Предприятия и организации развиваются и живут, когда присутствует постоянные финансовые поступления. При этом для открытия и организации своего бизнеса собственных денежных накоплений часто не хватает. При составлении финансового плана нужно учитывать источники финансирования.

Источники финансирования можно условно разделить на два типа:

  • внешние источники — это привлеченный и заемный капитал;
  • внутренние источники — это собственный капитал организации.

Эти две формы финансирования бизнеса могут использоваться как отдельно, так и совмещаться друг с другом.

Финансирование бизнеса

Для успешного развития любого дела необходимо находить денежные средства, без свободных денег бизнес затухает.

В бизнес-плане обязательно есть раздел под названием финансовый план.

Содержание финансового плана будет зависеть от того, на кого ориентирован сам бизнес-план, кто будет его читать и оценивать.

Если он составлен для внутреннего пользования, то важно показать в нем расчет нужных сумм и поиск источников финансирования бизнеса, рассчитать коэффициенты прибыльности.

Если бизнес-план создан для привлечения инвесторов, то необходимо показать расчет и анализ ликвидности, платежеспособности организации, произвести расчет прибыльности всего проекта. финансовый план должен показать соотношение доходов и расходов для привлеченных средств, показать условия, при которых предприятие может получать максимальную прибыль.

При этом должна быть оптимизирована структура капитала для устойчивости фирмы и компания должна быть инвестиционно-привлекательной.

Внутренние источники финансирования бизнеса

Внутренние источники финансирования бизнеса и реализации инвестиционных проектов хороши тем, что за их использование не нужно платить проценты, или делиться бизнесом. Так все управление организацией и прибыль остается у собственника.

К внутренним источникам финансирования относят:

  • чистая прибыль, после уплаты налогов; — амортизационные отчисления;
  • доход от сдачи недвижимости в аренду.

Чистая прибыль бизнеса зависит от того, насколько он рентабелен, как в компании распределяются дивиденды, учитываются ли интересы собственников и инвесторов, как реализуются бизнес-проекты.

Если имеются неиспользуемые помещения. Оборудование, как правило, его сдают в аренду, чтобы увеличивались накопления, и можно было сократить привлечение средств на инвестиционные цели.

В настоящее время на промышленных предприятиях используют морально устаревшее оборудование, и нормы амортизации занижаются. Поэтому использование амортизационного фонда сейчас не так актуально, такие средства не стоит рассматривать, как источник финансирования.

Как правило, организациям не хватает собственных средств для развивающих проектов, на обновление основных фондов, поэтому приходится искать внешние источники финансирования.

Внешние источники финансирования

Если предпринимателю для развития бизнеса и претворения в жизнь бизнес — целей не хватает собственных денежных средств, то остается обратить к инвесторам, в банк, лизинговую компанию или к государству.

Если вы будите сотрудничать с инвестором, который вложит свои деньги в развитие вашей компании, нужно понимать, что у него есть свои цели для этого.

Вкладывать свои денежные средства инвестор будет для получения прибыли или получения доли компании.

Однако найти хорошего инвестора не так просто, ведь человека нужно убедить, чтобы свои свободные средства он вложил в ваш бизнес.

Здесь потребуется толковый бизнес-план, где инвестор сможет посмотреть и оценить маркетинговый и финансовый план. Бизнес-план должен показать, что проект принесет прибыль и будет перспективным.

В связи с такими сложностями, многие организации обращаются за денежными средствами в банк. После рассмотрения заявки банк дает деньги быстро, при этом вы не теряете над своей компанией контроль.

Для получения кредита в банк нужно будет предоставить отчетность за последний налоговый период, и если показатели прибыли стабильные, то с кредитом сложностей не будет. В некоторых банках также требуется предоставить залог, который бы покрывал примерно 90% от суммы заемных средств, или привести поручителя.

Целью получения кредита может быть пополнение оборотных средств, инвестирование, или реализация проекта.

Сейчас получить кредит в банке начинающему бизнесмену для открытия своего дела очень сложно, даже при наличии четкого и проработанного бизнес- плана. Это связано с высокими рисками, поэтому банки опасаются выдавать кредиты предпринимателям без опыта. Но если вы планируете открыть небольшое дело без капитальных затрат, то можно обратиться в банк за кредитом, как физическое лицо.

Для покупки транспорта или оборудования для бизнеса, то можно обратиться в лизинговую компанию. Ведь при оформлении лизинга залогом выступает само транспортное средство, поэтому оформить лизинг проще. Вместе с лизинговой компанией можно составить индивидуальный план погашения задолженности, сделать отсрочку платежей.

Видео (кликните для воспроизведения).

Также у государства есть программы для получения гранта, бюджетных субсидий, кредита с более низкой ставкой. При распределении государственных средств внимание больше уделяется инновационным предприятиям, социально- ориентированным, производственным. За полученные средства нужно будет отчитаться, что они использованы по назначению. По некоторым программам средства выдаются безвозмездно.

Источники


  1. Перевалов, В. Д. Теория государства и права / В.Д. Перевалов. — М.: Юрайт, Юрайт, 2010. — 384 c.

  2. Под редакцией Аванесова Г. А. Криминология; Юнити-Дана — Москва, 2010. — 576 c.

  3. Англо-русский юридический словарь с транскрипцией / ред. И.В. Миронова. — М.: СПб: Юридический центр Пресс; Издание 2-е, испр. и доп., 2015. — 697 c.
2 вида финансирования бизнеса
Оценка 5 проголосовавших: 1

ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

Please enter your comment!
Please enter your name here